2000: Bernie Madoff

Madoff se declaró culpable el 12 de marzo de 2009 en el Tribunal de Distrito de Estados Unidos para el Distrito Sur de Nueva York de once cargos graves, entre ellos fraude de valores, fraude de asesor de inversiones, fraude postal y electrónico, blanqueo de capitales, declaraciones falsas, perjurio, presentaciones falsas ante la Securities and Exchange Commission y robo de un plan de beneficios de empleados. El juez Denny Chin lo condenó el 29 de junio de 2009 a 150 años de prisión y ordenó un decomiso inscrito después en unos 170.000 millones de dólares sobre las pérdidas en papel.

Irving H. Picard, nombrado síndico bajo la Securities Investor Protection Act, pasó la década siguiente reconstruyendo transferencias y recuperando principal para reclamaciones admitidas. El caso figura en el registro público como un colapso de la supervisión tanto como de una firma: el inspector general de la propia SEC documentó después avisos fallidos que habían llegado a la agencia años antes de la detención.

Lo que el registro de Madoff muestra de verdad El expediente, la liquidación SIPA y el archivo del inspector general de la SEC son las fuentes primarias. Describen un fraude de asesoría de larga duración que terminó cuando los reembolsos en la crisis de 2008 superaron el efectivo disponible.